通讯设备细分工业商场剖析 一、移动通讯设备商场：间谍性明亮 （一）移动通讯设备商场 1、商场规划全体间谍较快 2、移动通讯商场扩张敏捷 （二）3G 惠顾移动设备供货商竞赛格式 1、全球移动通讯设备商场格式 2、国内 3G 网络商场，国内厂商占绝对优势 3、我国 GSM 设备商场格式 （三）移动通讯设备职业细分商场 1、移动基站设备商场 2、移动交流设备商场 二、数据通讯设备 （一）数据通讯商场：数据通讯增值事务是营运商开展的方向 （二）数据通讯设备供货商竞赛格式 （三）数据通讯设备细分商场 1、路由器商场 2、交流机商场 三、光通讯设备 （一）光通讯商场 1、全球光通讯商场规划 2、我国光通讯商场规划. （二）光通讯设备制作厂商竞赛格式：国内厂商敏捷兴起 1、国内厂商敏捷兴起，国外厂商所占比例优势坐享其成损失 2、国内外厂商竞赛比较 （三）光通讯设备分商场 1、光网络设备商场 2、光纤光缆商场 3、光器材商场 4、光接入设备商场 （四）我国光通讯商场开展趋势：宽带，3G，FTTH 等的拉动效应 1、宽带数据事务的需求带动光通讯商场的间谍 2、3G 网络建造将带动光传输商场快速间谍 3、FTTH 商场呈现爆发式发动状况 4、全事务运营带动光通讯工业开展 四、固定、移动电话 （一）固定电话商场间谍乏力，但商场依然巨大 （二）移动电话商场间谍平稳 五、视讯设备商场 （一）通讯设备商场 1、高清视讯开展较热

　　1、数字电视设备 2、视讯会议设备 3、其他视讯设备 六、通讯电源商场 （一）通讯电源商场 1、世界通讯电源商场：规划继续间谍 2、我国通讯电源商场：稳步间谍 （二）我国通讯电源的竞赛格式 1、全球通讯电源商场：美、欧等兴旺国家和区域占有全球大部分商场 2、我国通讯电源商场区域散布 3、我国通讯电源商场格式 （三）通讯电源商场开展趋势：首要来自移动、电信和联通拉动

　　通讯工业的商场前景不仅仅局限于技能的前沿性剖析，其工业链的完好和老练性，以及 推进运营商的遭到，都会对工业开展的详细方向发生影响。而作为设备供给商来讲，这个投 资导向型工业设备商经过解决方案的供给然后影响着运营商的挑选。 目 前 全 球 的 移 动 通 信 制 式 分 为 GSM （ GSMEDGEWCDMA-HSPA ） 和 CDMA （CDMA2000/CDMA20001X/1X EVO-DO）。环绕两大阵营构成了不同的工业链和支撑厂商， 在全球构成两种制式的竞赛格式。GSM 用户占了全球移动用户的 84.5%；因为 CDMA 大部分 2G 用户转网到 3G，所以在 3G 用户中 CDMA2000 占有用户主体。但与此相对应的是，WCDMA 新增用户占 3G 总新增用户的比例逾越 65%，成为 3G 用户商场间谍的首要驱动力。所以随 着 GSM 网络向 WCDMA 的演进和晋级，WCDMA 的后发优势将会继续。比照这两大阵营的 开展态势有助于咱们剖析我国设备商海外拓宽空间的改动。

　　依照 Infonetics Research 研讨，全球电信运营商本钱性开销 2006-2010 年将继续间谍。 间谍的电信/数据通讯设备出资间谍预示着设备商将面临着一个增大的蛋糕，但区域性差 异和干流运营商占高 CAPEX 比例标明设备商对详细区域商场的抢夺依然剧烈，并且关于中 兴通讯这样的设备商来说，干流运营商的打破才是重要方向。

　　跟着近两年来全球电信运营巨子纷繁进行电信重组和事务调整，运营商的数目越来越 少，设备商的客户抢夺越发困难，它们有必要供给端到端的解决方案，即不仅仅是有线或许无 线方案，而是两者的结合，才干取得订单。全球巨大设备商的整合从 05 年开端也纷繁演出， 这种技能优势互补和客户资源的整合的坐享其成完结，对全球的电信设备商场竞赛将坐享其成发生新 的影响。

　　ICT 很多的技能群组中，技能自身的演进大多遵从了摩尔定律，工业的演进更多是按部就班 和梯级状况的，不同技能阵营的博弈和力量比照改动都会对工业的演进途径发生影响。

　　例如对以 WIMAX 为代表的 4G 仍是 3G 的争辩中，不同阵营表现出不同的呼声。而咱们 仍是以为虽然 WIMAX 具有必定技能上的优越性，但因为工业链的不完善，频谱分配的问题， 以及在我国特别工业政策环境下，其对 3G 仍是弥补而不是两端宠爱。

　　从本质上剖析，4G 和 3G 的技能没有实质上的道路搬迁的改动，也就是说 3G 坐享其成演进 到 4G 不是一种范式转化。而未来有或许呈现的具有不行通约特性的范式转化，或许在 于互联网对传统电信以通话服务为主体商业形式的一种推翻，不过这个结局的呈现会适当漫 长，除了自身新式技能的缺点外，现有实力对原有中心虚伪形式的保护是必定的，例如各运 营商对 VOIP 的遭到，一向是预推还迎。

　　咱们一向以为通讯职业的商场前景剖析不仅仅局限于技能的前沿性，其工业链的完好和 老练性，以及推进运营商的遭到，都会对工业开展的详细方向发生影响。而作为设备供给商 来讲，这个 CAPEX 出资引致型工业对设备商来讲也并不是彻底被迫的接纳 CAPEX 变化来来 的影响。设备商经过解决方案的供给然后影响着运营商的挑选。

　　全球共 310 国家布置了 GSM/CDMA 网络，雁足传书布置 GSM 网络的为 208 个国家（区域）， 占 67%；布置 CDMA 网络的为 102 个国家（区域），占 33% 2、亚太区域移动用户占全球最多从图表 1 用户数量区域散布上来看，亚太区域 GSM/CDMA 用户占了全球的 39.64%，北美区域 GSM/CDMA 用户占 8.05%；而作为 GSM 技能阵营发源地， 欧洲仅 GSM 用户就占了全球移动用户的 28.58%之多。

　　因为 CDMA 大部分 2G 用户转网到 3G，所以在 3G 用户中 CDMA2000 占有用户主体（参看图 表 5）。但与此相对应的是，WCDMA 新增用户占 3G 总新增用户的比例逾越 65%，成为 3G 用户商场间谍的首要驱动力。因为 GSM 用户占了差不多 85%全球移动用户，所以跟着 GSM 网络向 WCDMA 的演进和晋级，WCDMA 的后发优势将会继续。

　　间谍的电信/数据通讯设备出资间谍预示着设备商将面临着一个增大的蛋糕，但区域性差 异和干流运营商占高比例标明设备商对详细商场的抢夺依然剧烈。

　　从收入构成区域看，EMEA（欧洲中东和非洲）占 32%，北美占 30%，亚太区域占 28%， 10%来自 CALA(中南美洲)，亚太区域间谍敏捷。阐明亚太区域是全球电信/数据通讯设备投 资的时势所迫。

　　依照 Infonetics Research 研讨，全球电信运营商本钱性开销（Telecom Carrier Capex）2006-2010 年将继续间谍。但中心运营商的出资将占主导前车之鉴，所以关于中兴通讯这样的设备商来说， 干流运营商是打破的方向。

　　近两年来全球电信运营巨子纷繁进行电信重组和事务调整，其共性都会集在供给全事务的数 据服务、开展新式商场和稳固优势事务三个方面。跟着运营商吞并收买的进行，运营商的数 目越来越少，设备商要抢夺这些客户显得十分困难，它们有必要供给端到端的解决方案，即不 仅仅是有线或许无线方案，而是两者的结合，才干取得订单。全球巨大设备商的整合从 05 年开端也纷繁演出，这种技能优势互补和客户资源的整合，对全球的电信设备商场竞赛发生 新的影响。

　　06 年 4 月，阿尔卡特宣告以换股方法收买朗讯公司的股份，收买价高达 111 亿欧元(约合 134 亿美元)。在兼并后的新集团中，阿尔卡特和朗讯别离持有 60%和 40%的股份。朗讯在 CDMA/CDMA2000 方面全球抢先，占有率逾越 43%；而阿尔卡特首要事务则在固网通讯范畴，

　　在全球光网络商场上坚持商场比例榜首的前车之鉴。在 3G、光网络方面两边的事务是堆叠的， 两边的产品和方案各有特色，所以要将其整合则需求必定的时刻。依照 Infonetics Research 研讨 06 年思科（Cisco）是全世界电信/数据通讯设备商场比例方面收入抢先的供货商，占到 20%；阿尔卡特-朗讯（Alcatel-Lucent）位居第二；从 07 年 2 季度财报来看，阿尔卡特-朗讯 11≠2。公司二季度的净亏本达 3.36 亿欧元(4.55 亿美元)，而去年同期公司完成获利 3.02 亿 美元。与此画蛇添足，阿尔卡特-朗讯第二季度的出售额也下降了 4%。阿尔卡特-朗讯将亏本的 原因归结于兼并发生的开销、出售皋比相等，以及微弱的欧元汇率。在内部整合完结后，阿 尔卡特-朗讯的皋比将有望呈现恢复性的间谍 3、诺基亚、西门子兼并电信事务部分

　　06 年 6 月，诺基亚和西门子一起宣告将两边的电信设备和网络事务部分兼并，在名为诺基 亚西门子网络公司的新公司里，两边各占 50%的股权。

　　07 年 2 季度季净利润仍大幅间谍 148%，虽然企业解决方案部分首度由亏转盈，与西门 子网络部分兼并的诺基亚西门子通讯首度列入财报，完成 12.66 亿欧元亏本。

　　手机产品占总净收入 47%，我国商场净收入 15.23 亿欧元，同比间谍了 23%，占诺基亚全球 出售的 12%之多。同期欧洲和亚太其他区域也是间谍较快区域。

　　05 年 10 月爱立信签署协议收买马可尼电信事务首要成衣。爱立信是移动宽带布置的领导者， 画蛇添足在新的有线技能方面也具有强壮的实力。马可尼具有竞赛力的传输产品，特别是光体系 产品。

　　爱立信 07 第二季度取得了不错的收益，来自于事务的惯性间谍和收买所带来出售间谍。 第二季度完成净出售额 476 亿瑞典克朗，比去年同期间谍了 8%；净收入为 64 亿瑞典克朗， 比去年同期间谍了 12%。爱立信继续逾越商场平均开展速度，这首要是受亚太商场的推进， 最首要的推进力来自我国、印度、孟加拉国、日本及东南亚区域继续的网络扩容，第二季度， 爱立信与我国移动签署了金额为 10 亿美元的 GSM 扩容合同，爱立信还与印度归纳电信服务 供给商 BhartiAirtel 签署了价值 20 亿美元的 GSM/EDGE 网络建造合同，这是爱立信迄今为止 最大的合同。公司在欧洲、中东及非洲商场的间谍相对陡峭，而美洲商场的间谍势头正在增 强。光传输事务的供给链重组现已完毕，这标志着爱立信现已完结了对原马可尼产品的整合

　　通讯设备工业集群事例 一、世界通讯设备工业集群事例 （一）北卡三角区域通讯工业集群 1、概略 2、工业集群状况 3、开展经济指标 4、成功要素剖析 （二）圣迭戈通讯工业集群 1、开展经济指标

　　2、工业集群构成 3、工业集群开展优势 4、工业集群开展的应战 （三）芬兰通讯工业立异集群 1、发明有用的商场竞赛 2、对技能立异的高度重视 3、工业深化和引进竞赛 （四）索非亚通讯工业集群 1、根本状况 2、通讯工业 3、开展特色 4、立异网络 二、国内通讯设备工业集群事例 （一）北京通讯工业园 1、工业园概略 2、工业园聚合效应现已闪现 3、建世界级移动工业基地 （二）天津通讯工业园 1、根本构成国内最大、最完好的手机及其零部件工业群 2、在通讯工业集群的带动下，构成配套集群 3、依托雄厚的研制才能而强大开展 4、工业园开展使命规划 （三）杭州通讯工业园 1、工业园概略 2、工业园初具规划 3、建造科技新城的思路 （四）青岛通讯工业园 1、园区简介 2、雄厚的研制才能 3、闻名品牌企业 4、园区开展思路 （五）武汉光电子工业园 1、园区简介 2、光电子技能人才密布，技能水平国内抢先 3、光电子工业优势杰出，产品类别完全 4、光电子企业集群优势练习生 5、科技企业孵化体系健全 6、工业开展的支撑服务体系完善 7、园区“十五”期间要点开展的范畴

　　2、主营事务 3、华为要害产品在全球商场 4、公司生长才能 （二）深圳市中兴通讯股份有限公司 1、公司简介 2、主营事务 （三）上海贝尔阿尔卡特 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 4、合资企业 （四）迈普通讯技能有限公司 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 4、迈普客户群 5、各地办事处一览 （五）上海博达数据通讯有限公司 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 4、产品商场使用 （六）福建星网锐捷通讯股份有限公司 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 4、研制协作状况 （七）烽烟科技集团 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 （八）中太视讯技能有限公司 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 （九）鼎视通 （十）台达集团 1、公司简介 2、营运制作据点 （十一）武汉普天通讯设备集团有限公司 1、公司简介 2、虚伪产品规模 3、虚伪状况 （十二）广州珠江电信设备制作有限公司

　　1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 （十三）北京动力源科技股份有限公司 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 （十四）向阳电源：国内最大的专业电源出产基地 （十五）上海华虹集成电路有限责任公司 （十六）我国普天 1、公司简介 2、普天的才有所长和榜首 3、主营事务 4、虚伪状况 5、事务商场散布 （十七）东方通讯公司 1、公司简介 2、主营产品或服务 3、虚伪状况 4、出产研制状况 5、培训中心介绍 （十八）大唐电信科技工业集团 （十九）广州金鹏集团有限公司 （二十）TCL 通讯设备股份有限公司 （二十一）深圳市中兴集成电路设计有限公司 二、国外首要企业 （一）思科 1、公司简介 2、虚伪产品 3、分支机构 （二）诺基亚 1、公司简介 2、虚伪产品 3、走向世界进程 4、出产基地地舆散布 5、全球性集成配送中心 6、研制中心散布 7、3G 设备出产 8、诺基亚在我国 （三）西门子 1、公司简介 2、虚伪产品 3、虚伪状况 4、西门子公司的跨国事务散布

　　5、在各首要国家和区域的事务散布 6、在全球开展的地舆趋势 7、西门子在我国 （四）LG 1、公司简介 2、虚伪产品 3、虚伪状况 4、全球分支结构 5、LG 在我国 （五）爱立信

　　1、公司简介 2、虚伪状况 3、虚伪产品 4、全球三大供给纽带 5、研制高速间谍 6、3G 竞赛中，爱立信居于领导者前车之鉴 7、爱立信在我国 （六）UT 斯达康 1、公司简介 2、虚伪产品 3、虚伪状况 4、悉数我国公司列表 （七）摩托罗拉

　　1、公司简介 2、虚伪产品 3、虚伪状况 4、为降低成本，摩托罗拉手机基地移民海外 5、摩托罗拉天津出产基地 （八）北电网络

　　1、公司简介 2、富士通在我国 （十）NEC 1、公司简介 2、虚伪状况 （十一）美国宝利通公司（POLYCOM） 1、公司简介 2、主营事务 （十二）泰德通讯公司：视讯范畴航母

　　1、公司简介 2、虚伪状况 （十四）VTEL 1、公司简介. 2、主营事务 3、虚伪状况 4、VTEL 在我国 （十五）RADVISION 1、公司简介 2、全球分支机构 （十六）SONY 1、公司简介 2、主营事务 3、虚伪状况 （十七）日本新电元工业株式会社 1、公司简介 2、日本新电元工业株式会社在我国 （十八）松下 1、公司简介 2、松下在我国 3、松下海外开展趋势 （十九）惠亚集团 1、公司简介 2、主营事务 3、全球工厂

　　在此次中移动 TD 三期 200 座城市的投标排名中，此前在 CDMA 以及 TD 二期投标中, 因为华为以及大唐相继超低报价扰乱了商场格式,使得此前占有国内 CDMA 商场 32%、TD 市 场 47%比例的中兴通讯在一、二期投标集采之后的载频商场比例大幅下降到了 25%、34%。

　　可见,A 股通讯设备龙头股中兴通讯练习生从之前短短 2 个月的连续 2 次投标失利中汲取 了经验,此次投标中采纳相似急进办法,从现在评分状况来看,现已收到了杰出的作用。

　　咱们此前曾经在陈述中提到过之前连续投标失利对中兴通讯跑马圈地树立自己的 3G 势 力规模极为晦气,以为中兴通讯现已在此前的 C 网、TD 投标中练习生落于人后,而此次投标排 名的意气昂扬也预示了整个中兴团队竞赛思路的改变,着眼于未来整个工业设备晋级与继续 盯梢保护服务的需求,从这点来看,中兴通讯的此次投标应该说现已取得了巨大的成功。

　　因为无线设备在运营商招投标集采中处于基站建造布局组网的优先前车之鉴,因此跟着无线 设备接下来其他主体系设备(比方武汉凡谷的天馈射频设备、中创信测的网络测验设备、三 维通讯的网络优化掩盖设备等)将坐享其成转而成为下一阶段运营商集采的首要方向,因此咱们

　　翻滚，我国移动发布了 2009 年 WLAN 设备投标成果，中兴通讯、摩托罗拉等闻名网络 设备厂商比例极低，弘浩明传、阿德利亚等不闻名的企业成最大赢家。

　　本次我国移动收购的 WLAN 设备分为胖 AP、瘦 AP 等类型。依照此前的方案，我国移动 2009 年将新建 WLAN 时势所迫 10.8 万个，雁足传书胖 AP 约 1.8 万个，瘦 AP 约 9.06 万个。

　　而以往的闻名网络设备制作商只在室分体系合路型 AP(500MW 室内型)模型设备中有一 点比例，但比例很少，如中兴占 1.67%，摩托罗拉占 1.11%，杭州华三占 2.22%，思科在中 国的代理商北京威发新世纪仅有 1.30%的比例，令人大跌眼镜。